Децентрализованные биржи (DEX): список ТОП-19 DEX-бирж по объему торгов и посещаемости

Децентрализованная площадка Biswap работает на блокчейне Binance Smart Chain. Помимо обмена, поддерживает такие функции, как фарминг и другие виды инвестирования. Есть лотерея с внушительными призами, реферальная программа, торговые соревнования, IDO-платформа. Относительно низкие торговые комиссии и активно развивающийся функционал сделали эту площадку одной из самых востребованных на BSC.

• Сайт: https://biswap.org/
• Комиссия: до 0,1%
• Криптовалют: 32
• Торговых пар: 166
• Год: 2022
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

dYdx – многофункциональная одноранговая платформа, позволяющая торговать, заимствовать и одалживать токены. Данная площадка работает с использованием ордербука – классической книги ордеров. Позволяет создавать также маржинальные позиции с плечом до 10х. А удерживая средства на счету, можно зарабатывать переменную процентную ставку.

dYdX собирает спотовую и кредитную ликвидность сразу с нескольких бирж, обеспечивая максимальную гибкость. Доступ к торговле осуществляется очень быстро, регистрироваться нет необходимости.

• Сайт: https://trade.dydx.exchange/
• Комиссия: от 0% до 0,3% на спот; от -0,025% до 0,2% на контракты
• Криптовалют: 2
• Торговых пар: 3
• Год: 2019
• Маржинальная торговля: есть
• Русский язык: есть

Uniswap – децентрализованный протокол для обмена Ethereum-токенами, использующий вместо ордербуков пулы ликвидности (именно эта платформа способствовала популяризации такого метода, хотя придуман он был еще до нее). В рамках биржи можно обменивать токены, создавать собственные рынки (пулы ликвидности) и управлять ими, просматривать свою долю в пуле ликвидности, текущие курсы обмена и пр.

Поставщики ликвидности могут в любое время добавлять или выводить свои средства. За добавление средств они получают стимул в виде токенов UNI. Изначально создатель пула устанавливает нужный курс, который затем автоматически корректируется при торговле. Цена изменяется всякий раз, когда одного токена в паре становится меньше, чем другого.

• Сайт: https://uniswap.exchange/swap
• Комиссия: 0,3%
•  Криптовалют: 1276
• Торговых пар: 2880
• Год: 2018

Децентрализованная площадка от биржи Binance также работает по принципу книги ордеров. Для торговли доступны активы, которые располагаются на блокчейне Binance Chain. Сопоставление осуществляется внутри узлов блокчейна, и все транзакции записываются в него, таким образом формируя полноценную и прозрачную историю активности.

Логика матчинга ордеров на DEX несколько отличается от обычной централизованной биржи. Есть testnet – тестовая сеть, где можно попробовать свои силы в торговле, не вкладывая реальные активы, и понять суть работы площадки.

• Сайт: https://www.binance.org/ru/trade/
• Комиссия: https://docs.binance.org/trading-spec.html
•  Криптовалют: 109
• Торговых пар: 148
• Год: 2019
• Русский язык: есть

Sushiswap, как и Uniswap, представляет собой децентрализованный обменный протокол на основе AMM, использующий пулы ликвидности. Любой пользователь может создать пул ликвидности, предоставив любые токены ERC-20 или эфир по своему выбору. Цены формируются автоматически. SushiSwap управляется сообществом – владельцы токена SUSHI, распределяемого в качестве награды за поставки ликвидности, имеют право голосовать по вопросам управления проектом.

Sushiswap позволяет обмениваться токенами, управлять своими пулами ликвидности, а также получать вознаграждения за вложение активов и стейкинг.

• Сайт: https://exchange.sushiswapclassic.org/
• Комиссия: 0,3%
•  Криптовалют: 64
• Торговых пар: 78
• Год: 2020

Aave – некастодиальный Ethereum-протокол с открытым исходным кодом, основная функция которого заключается в децентрализованном кредитовании. ERC20-совместимые aTokens, которые протокол создает для кредиторов, создаются в том же количестве, что и поставляемые пользователями монеты. Сразу после этого начинается начисление активов.

Другие участники имеют право занимать средства под поддерживаемые активы. Для каждого токена применяется свой порог ликвидации, требуемый размер залога, штрафы за невыполнение обязательств, процентные ставки и т.д. Таким образом, протокол позволяет в любой момент обменять свои активы на нужные, при этом не продавая их.

• Сайт: https://aave.com/
• Комиссия: 0,3%
•  Криптовалют: 40
• Торговых пар: 42
• Год: 2019

0x – это инфраструктура для однорангового обмена токенами на блокчейне Ethereum. Активно используется разработчиками децентрализованных приложений посредством API. Протокол служит неким строительным блоком для разработчиков, которым нужен торговый функционал. 0x предоставляет безопасные смарт-контракты, проверенные путем независимого аудита, а также адаптированный к экосистеме инструментарий для разработчиков и свободный доступ к пулу ликвидности.

Связанный с 0x проект Matcha – это агрегатор информации о курсах на пятнадцати децентрализованных криптобиржах. Позволяет быстро торговать там, где это на текущий момент наиболее выгодно. Автоматически распределяет ордер по поддерживаемым площадкам.

• Сайт: https://matcha.xyz/
• Комиссия: торговая не взимается, уплачивается только небольшая комиссия за газ Ethereum + плата за протокол 0x
•  Криптовалют: 40
• Торговых пар: 42
• Год: -

Balancer – очередной работающий на Ethereum автоматизированный маркет-мейкер. Пользователи могут создавать пулы или добавлять ликвидность в уже существующие, при этом, вместо традиционной модели распределения, допускается использование любого количества активов для той или иной стороны торговой пары. Впоследствии пользователь получает доход на основе комиссионных сборов за торговлю других участников в пуле.

В рамках Balancer существуют разные типы пулов (частные, общие, смарт-пулы), которые различаются между собой принципом контроля и разрешениями на изменение параметров. Токены BAL распределяются между поставщиками ликвидности, это процесс получил название «майнинг ликвидности».

• Сайт: https://balancer.exchange/#/swap
• Комиссия: комиссия обмена настраиваться для каждого пула и 100% идет поставщикам ликвидности
•  Криптовалют: 152
• Торговых пар: 224
• Год: 2020

Алгоритмический протокол Compound на Ethereum предоставляет услуги децентрализованного кредитования. Две основных его функции – это заработок на процентах (при внесении средств в пул) и выдача обеспеченных займов с использованием любых поддерживаемых активов. Ставки меняются исходя из спроса и предложения на рынке, примерно каждые 15 секунд. Балансы пользователей представлены в формате cTokens, обеспечивающих ликвидность в рамках платформы.

За совершение действий на Compound пользователи получают вознаграждение – токены COMP, которые впоследствии используются для управления протоколом – предложения изменений и голосования за чужие предложения.

• Сайт: https://app.compound.finance/
•  Криптовалют: 11
• Торговых пар: 21
• Год: 2020

Curve – пул ликвидности на Ethereum, предназначенный для торговли стейблкоинами с высокой эффективностью и низким проскальзыванием. Также отличается пониженным уровнем комиссионных сборов. Протокол разработан именно для стейблкоинов и в полной мере учитывает их особенности. Токены, находящиеся в пулах ликвидности, взаимодействуют также с внешними протоколами, такими как Compound.

Существующие в рамках Curve пулы позволяют совершать обмены с широким спектром стейблкоинов, как долларовых, так и токенизированного биткоина. Собственный токен CRV распределяется в награду за поставку ликвидности.

• Сайт: https://www.curve.fi/
•  Криптовалют: 8
• Торговых пар: 23
• Год: 2020

JustSwap – децентрализованная биржа для однорангового обмена токенов TRC-20 (расположенных на блокчейне Tron). В остальном функционал аналогичен похожим площадкам с AMM. Конвертация осуществляется между любыми двумя токенами TRC-20, основываясь на автоматически определенной цене. Все торговые сборы напрямую поступают в качестве стимула поставщикам ликвидности, а не самому протоколу.

• Сайт: https://www.justswap.io/
• Комиссия: 0,3%
•  Криптовалют: 40
• Торговых пар: 524
• Год: 2020

Крупная экосистема на Cronos, включающая в себя биржу, оптимизатор доходности, алгоритмические стейблкоины, NFT-токены и пр. Доступен стейкинг криптоактивов для получения пассивного дохода. Протокол прошел аудиты от нескольких компаний, оценивающих безопасность, включая Certik. Есть также Launchpad для новых проектов.

• Сайт: https://mm.finance/
• Комиссия: 0,17%
• Криптовалют: 21
• Торговых пар: 251
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

Протокол DODO – мультиплатформенный, позволяет обменивать активы на нескольких блокчейнах (на текущий момент поддерживается 10 цепочек), есть встроенный кроссчейн-мост. Дополнительно пользователям доступна возможность Crowdpooling для участия в поддержке интересующих их блокчейн-проектов.

• Сайт: https://app.dodoex.io/
• Комиссия: -
• Криптовалют: 8
• Торговых пар: 14
• Год: 2020
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

Еще один многофункциональный DeFi-протокол с возможностью торговли, фарминга ликвидности, стейкинга нативного токена BOO. Есть мост для обмена токенов между девятью блокчейнами, собственная NFT-коллекция котиков Magicat. Существует возможность создания лимитных ордеров для более профессиональной торговли.

• Сайт: https://spookyswap.finance/
• Комиссия: 0,2% (0,22 для лимитных ордеров)
• Криптовалют: 43
• Торговых пар: 227
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

Нейтральный рынок в экосистеме Terra, который обеспечивает децентрализованную, не связанную с хранением ликвидность и отслеживание цен для любого актива. Дает пользователям возможность выбирать различные типы пулов в рамках одной AMM-системы. Параметры проекта управляются сообществом.

• Сайт: https://astroport.fi/en
• Комиссия: 0,3%
• Криптовалют: 32
• Торговых пар: 37
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

Децентрализованная биржа с функциями AMM, развернутая в сети Elrond. Поддерживает ряд продуктов DeFi, таких как свопы, пулы ликвидности и фермы доходности. Активную роль в проекте играют токены MEX, которые помогают получать пассивный доход. Кроме того, смарт-контракты Maiar Exchange работают с токенами ESDT, это обернутая версия EGLD, родной монеты сети Elrond.

• Сайт: https://maiar.exchange/
• Комиссия: 0,3%
• Криптовалют: 6
• Торговых пар: 12
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

DeFi протокол с пулами ликвидности общего назначения. Позволяет трейдерам открывать позиции по деривативам без контрагентов, в соответствии с ценовыми потоками. Протокол устраняет ограничение, расширяя возможности залогов для любых активов на базе Ethereum. Экосистема включает в себя стейкеров, трейдеров и ликвидаторов.

• Сайт: https://kine.io/en-us
• Комиссия: 0,1%
• Криптовалют: 21
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

Протокол Honeyswap от 1Hive включает в себя пулы ликвидности, в нескольких цепочках, совместимых с виртуальной машиной Ethereum. Для управления стимулами в системе используется два вида токенов. Для достижения наилучших условий торговли используется маршрутизация сделок в сторонние пулы ликвидности.

• Сайт: https://honeyswap.org/
• Комиссия: 0,15%
• Криптовалют: 47
• Торговых пар: 575
• Год: 2020
• Маржинальная торговля: нет
• Русский язык: нет

ApolloX Finance – DEX для торговли деривативами с высокой производительностью транзакций.  Операции осуществляются вне цепочки, благодаря чему достигается их высокая скорость и экономность. Биржа делит ликвидность с CEX ApolloX, благодаря чему имеет хорошую глубину рынка.

• Сайт: https://www.apollox.finance/en
• Контрактов: 20+
• Год: 2021
• Маржинальная торговля: да
• Русский язык: нет